近期山东各市国资委密集召开年中工作会议，对下半年改革重点进行部署。其中，潍坊市国资委召开市管企业负责人会议，要求谋划推进潍坊港集团组建、加快建立现代企业制度等8项工作；济南市国资委则明确市属国有企业发展思路，要求加快深化改革步伐，完善中国重汽集团等企业技术中心功能，持续推进全面创新。菏泽市国资委召开经济运行分析会，要求加快发展混合所有制，提升国有资产保值增值。

机构认为，在国企改革顶层设计方案即将出台的背景下，地方国资改革也将进入加速期，山东作为国资体量全国排名第五的大省，从试点组建国有资本投资运营公司、30%省管国资划入社保基金等动作来看，该省国资改革力度有望超预期。

有分析称，自2014年6月以来山东出台了多项相关改革意见及配套文件，改革势头迅猛，有望使山东省国资情况进行较大的改善。山东省国企改革的亮点主要体现在：鼓励上市公司股权激励、国有资本划转充实省社保基金、试点国有资本投资运营公司。

数据显示，截至去年底，山东国有资产总额达2.58万亿元，从资产类别来看，化工、医药、房地产等行业较为集中，多数属于竞争性行业，资产整合空间较大。

A股上市公司方面，可重点关注（1）华鲁恒升：尿素价格上涨推动盈利提升；国企改革预期；（2）鲁商置业：作为大股东旗下唯一房地产资产整合平台，未来有望受益集团相关资产注入；（3）晨鸣纸业：参股形式搭建综合金融平台，全面助力公司转型。